투자 거장들의 포트폴리오: 그들은 무엇을 보고 있을까?

투자 거장들의 포트폴리오: 그들은 무엇을 보고 있을까?

요즘 증시 변동성이 정말 심하죠? 어떤 사람들은 거품이라고 하고, 또 다른 사람들은 AI 덕분에 엄청난 상승장이 올 거라고 합니다. 과연 누구 말이 맞을까요? 솔직히 정답은 알 수 없지만, 투자 대가들의 포트폴리오를 살펴보면 힌트를 얻을 수 있습니다. 그들은 지금 어떤 생각을 하고 있을까요? 함께 알아봅시다!

 

오늘의 핵심:

• 대가들의 포트폴리오 분석: 워런 버핏, 레이 달리오, 켄 피셔 등 거물 투자자들의 최근 투자 동향을 분석합니다.
• 쉬운 설명: 복잡한 금융 용어 없이, 핵심 내용만 쏙쏙 뽑아 알기 쉽게 전달합니다.
• 투자 인사이트: 대가들의 투자 전략을 통해 현재 시장 상황을 이해하고, 자신만의 투자 전략을 세우는 데 도움을 드립니다.

1. 워런 버핏: 위기를 대비하는 현명한 투자자

• 포트폴리오 변화: 지난 분기 대비 자산은 소폭(0.4%) 성장했습니다. 일부 현금화를 진행하며 비중을 2.52% 정도 축소했습니다. 총 41개 종목을 보유하고 있으며, 신규 매수는 1개, 전략 매도는 3개였습니다.
• Top 5 종목: 애플, 아메리칸 익스프레스, 뱅크 오브 아메리카, 코카콜라, 쉐브론 순입니다.
• 주요 매수/매도:
  • 신규 매수: 컨스텔레이션 브랜즈 (주류 회사)
  • 추가 매수: 도미노 피자, 풀 (수영장 용품)
  • 전략 매도: SPY (S&P 500 ETF), VOO (Vanguard S&P 500 ETF), 얼타 뷰티
  • 일부 매도: 씨티그룹 (73% 매도)
• 버핏의 선택: 컨스텔레이션 브랜즈
  • AI 테마와 무관: 맥주, 피자, 수영장 관련 기업으로, AI 열풍과는 거리가 있습니다.
  • 생활 필수 소비재: 경제 위기가 와도 상대적으로 타격이 덜하고, 꾸준한 배당금을 지급합니다.
  • 위기 대비: 버핏은 경제 위기에 대비하는 모습입니다. 과거 IT 버블 시기에도 나스닥이 폭락하는 동안 풀(수영장 용품)은 오히려 상승했습니다.
• 버핏의 현금 확보 전략: 단기 채권(SG) 매수, 국내 CD 금리 활용

2. 레이 달리오: 변화에 민감하게 대응하는 거시 경제 전문가

• 포트폴리오 변화: 최근 분기에 자산이 23%나 증가했습니다. 현금 비중도 14.96% 늘렸습니다. 총 856개 종목을 보유하고 있으며, 신규 매수는 83개, 전략 매도는 165개였습니다.
• Top 5 종목: SPY, VOO, IEMG (신흥국 ETF), 구글, 엔비디아 순입니다.
• 주요 매수/매도:
  • 신규 매수: 로빈후드, 테슬라
  • 일부 매도: 월마트, P&G, 코카콜라, 애플, 엔비디아
• SPY vs VOO: VOO를 매도하고 SPY를 매수한 점이 특이합니다. (VOO가 SPY보다 보수가 저렴함)
• 로빈후드 투자: 증시 호황기에 개인 투자자들의 거래 증가로 수혜를 받는 기업입니다.
• 테슬라 투자: 레이 달리오의 투자 성향과는 다소 다른 종목을 매수했습니다.

3. 켄 피셔: 꾸준한 적립식 투자의 대가

• 포트폴리오 변화: 자산은 2.9% 상승했고, 투자 비중은 1.7% 확대했습니다. 총 106개 종목을 보유하고 있으며, 신규 편입은 105개, 전략 매도는 49개였습니다.
• Top 5 종목: 애플, 엔비디아, 마이크로소프트, 아마존, 구글 순입니다.
• 주요 매수/매도:
  • 추가 매수: 애플, 엔비디아, 마이크로소프트, 아마존, 구글 (Top 5 종목 모두)
  • 주요 매수: IEF (중기 채권), 머크, 유나이티드 헬스
  • 일부 매도: 블랙록, 노보 노디스크 (비만 치료제)
• 중기 채권 투자: 금리 인하 기대감이 꺾였을 때 조정을 받을 때 매수했습니다.
• 유나이티드 헬스 투자: 헬스케어 주가가 부진할 때 저가 매수를 진행했습니다.

4. 빌 애크먼: 선택과 집중 투자 전략

• 포트폴리오 변화: 자산은 2.3% 하락했고, 일부 현금화를 진행했습니다. 총 11개 종목을 보유하고 있으며, 전략 매도는 1개였습니다.
• 주요 보유 종목: 버거킹, 치폴레, 힐튼 호텔, 나이키 등 일상 생활에서 접할 수 있는 기업들입니다.
• 주요 매수/매도:
  • 추가 매수: 블루필드, 나이키
  • 일부 매도: 치폴레
• 우버 투자: 자율주행 기술 발전에 대한 기대감으로 우버 지분을 대량 매입했습니다.

5. 스탠리 드러켄밀러: 유연한 단기 트레이더

• 포트폴리오 변화: 자산은 26%나 크게 성장했고, 투자금도 14.9% 늘렸습니다. 총 99개 종목을 보유하고 있으며, 신규 매수는 24개, 전략 매도는 21개였습니다.
• Top 5 종목: 테바, 코히런트, 우드워드, 쿠팡 등 (생소한 기업들이 많음)
• 주요 매수/매도:
  • 신규 매수: 유나이티드 항공, 아마존, 델타 항공
  • 주요 매수: 테바
  • 전략 매도: 브로드컴, 마이크로소프트, 스타벅스
  • 일부 매도: 코히런트, 쿠팡
• 헬스케어 투자: AI로 인해 성장 가능한 헬스케어 기업에 주목하고 있습니다.
• 단기 트레이딩: 3개월 만에 종목을 교체하는 등 단기적인 관점에서 투자를 진행합니다.

6. 국민연금: 안정적인 장기 투자 전략

• 포트폴리오 변화: 자산은 1.9% 성장했습니다. 총 557개 종목을 보유하고 있으며, 신규 매수는 46개, 전략 매도는 7개였습니다.
• Top 5 종목: 애플, 엔비디아, 마이크로소프트, PBUS (S&P 500 ETF), 아마존 순입니다.
• 주요 매수/매도:
  • 신규 매수: 블랙록, 램 리서치
  • 일부 매도: 애플, 엔비디아, 마이크로소프트, PBUS
• 블랙록 투자: ETF 시장 성장과 함께 장기적인 관점에서 매력적인 종목입니다.
• 램 리서치 투자: 반도체 장비 기업으로, AI 및 자율주행 전망에 따라 움직입니다.

7. 노르웨이 국부 펀드: 글로벌 분산 투자

• 자산 배분: 주식 71%, 채권 27%, 리츠 2%
• 투자 현황: 63개 국가, 8659개 종목에 투자
• Top 5 미국 투자 종목: 애플, 마이크로소프트, 엔비디아, 아마존, 구글 순입니다.
• 한국 투자 종목: 메리츠금융지주, SK스퀘어 (시가총액 순위와 다소 차이가 있음)

결론: 대가들의 투자 전략을 통해 배우는 점

• 빌 애크먼: 자율주행 기술에 대한 믿음으로 우버에 투자
• 켄 피셔: 꾸준한 적립식 투자
• 레이 달리오: 시장 변화에 민감하게 대응
• 스탠리 드러켄밀러: AI 테마에서 벗어나 새로운 성장 동력을 찾음
• 워런 버핏: 경제 위기에 대비하는 보수적인 투자

중요한 것은, 그 누구도 시장을 떠나지 않고 있다는 점입니다. 일부 현금화를 하더라도 대부분 자산을 주식에 투자하고 있습니다.